企业新金融资产会计准则的执行对企业业绩的影响研究

论文总字数：24418字

摘 要

随着2017年新金融工具准则的颁布，它作用于金融企业有着重大意义，作为第一批实施新准则的金融企业，值得注意的是对于其资产负债表列示科目第二项“以公允价值计量且其变动计入当期损益的资产”有着极大影响。可与未实施新准则企业进行对比，研究新准则对企业业绩的影响效果。

本文通过对衡量企业业绩相关指标概念解释，对国内外关于金融工具进行文献综述。对新金融工具会计准则三点主要变化即金融资产的分类与计量、资产减值损失、套期会计进行梳理。随后，通过对20多家金融企业分别从总体和行业两个角度进行统计研究和分析，阐述新准则给金融企业带来的影响。进一步提出假设进行企业业绩的影响的实证研究得出结论。

在新会计准则即将在金融行业实施之时，通过对新金融工具会计准则的研究，初步认为公司把大量非标资产计入FVTPL，使得股东权益最大化，减少自身的损失，使利润波动增大。希望金融企业尽快适应会计准则变化、主动调整经营方案，保持稳健发展。本文主要运用统计研究和实证研究的方法，先对运用新准则的金融企业的现状进行分析，根据现状作出假设，运用实证分析的方法证明。本文的创新之处在于，新准则于2018年开始实施，本文用于统计研究和实证研究的数据是最近两年的数据，其一，金融资产分类标准的改变导致公允价值计量范围的扩大，本文的分析有利于对公允价值计量有更新了解；其二，本文的研究对于后来实行新准则的企业有很大的借鉴意义。

关键词：金融工具；金融资产分类；新金融工具会计准则；公允价值

Research on the Impact of the Implementation of Accounting Standards for New Financial Assets on Corporate Performance

Abstract

On March 31, 2017, the Ministry of Finance of China issued the new accounting standards for related financial instruments such as “Accounting Standards for Business Enterprises No. 22 – Recognition and Measurement of Financial Instruments”. In the implementation of the new standards, there are impacts or impacts on financial enterprises in particular, especially for the second item in the balance sheet, which is “assets measured at fair value and whose changes are included in the current profits and losses”. However, since the first batch was implemented in 2018, it can be compared with the enterprises that have not implemented the new standards. In contrast, it is more significant to study the impact of the new standards on corporate performance.

Taking history as a guide, this paper reviews the accounting standards theory and financial instruments at home and abroad through the interpretation of the concept of indicators related to measuring corporate performance. On the basis of this theory, the three major changes in the accounting standards for new financial instruments, namely, the classification and measurement of financial assets, asset impairment losses, and hedge accounting are summarized.. And through the statistical research and analysis of more than 20 financial enterprises from the perspective of the overall and industry, the impact of the new standards on financial enterprises is explained. Further empirical studies that hypothesize the impact of corporate performance draw conclusions that can be used to grasp the shortcomings of the new standard..

At the moment when the new accounting standards are about to be implemented in the financial industry, through the study of the new accounting standards, it is preliminarily believed that in order to maximize the shareholders" equity and reduce their own losses, the most sensible approach is to count a large number of non-standard assets into the FVPL. Profit fluctuations have increased. It is hoped that financial enterprises will adapt to changes in accounting standards as soon as possible, actively adjust their business plans, and maintain steady development.

Keywords:Financial tool；Financial asset classification；New Financial Instruments Accounting Standards；Fair value

目 录

摘 要 I

Abstract II

第一章 绪 论 1

1.1 研究背景 1

1.2 研究目的及意义 1

1.3 研究内容及方法 1

1.4 论文框架 2

第二章 制度背景和文献综述 3

2.1 制度背景 3

2.1.1 金融工具分类与计量 3

2.1.2 金融资产减值计提 4

2.1.4 套期会计的变化 5

2.2 相关文献综述 5

2.2.1 关于金融工具会计准则 5

2.1.2 关于金融工具的分类 5

2.3 研究评述 6

第三章 新金融资产会计准则的实施对企业业绩影响的理论分析 7

3.1 国内上市企业金融资产分类现状 7

3.1.1 新金融工具准则实施情况分析 7

3.1.2 金融资产分类调整的总体变化对财报相关列示科目的影响 7

3.1.3 上市银行“以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产”先升后降 8

3.1.4 “以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产”普遍下降。 8

3.2 新金融工具准则的实施对我国金融企业各行业的影响 9

3.2.1 对我国银行业的影响 9

3.2.2 对我国证券业的影响 11

3.2.3 对我国保险业的影响 12

第四章 新金融资产会计准则的实施对企业业绩影响的实证研究 15

4.1 研究假设 15

4.2 样本选择 15

4.3 变量设定 16

资料来源：自制 16

4.4 描述性统计分析和相关性分析 16

4.4.1 描述性统计分析 16

4.4.2 相关性分析 17

4.5 模型的构建和实证检验 18

4.5.1 模型的构建 18

4.6 实证结果与分析 18

第五章 研究结论、建议和展望 21

5.1 研究结论 21

5.2 研究建议 21

结 论 23

致 谢 24

参考文献（References） 25

第一章 绪 论

1.1 研究背景

1. 国际背景。

公允价值的“顺周期效应”以及分层计量等问题，引发20世纪20-30年代的大萧条以及2008年的次贷危机。国际金融工具会计准则的“决策有用观”在一定程度上代表了西方国家银行业和证券业的利益。继2008年金融危机，世界经济一体化愈演愈烈，投资者的恐慌性抛售、大量金融机构倒闭使国际财务报告准则备受争议。IFRS9于2018年1月1日起实施。

1. 国内背景。

随着改革开放以及资本市场的发展，市场参与者的规模与类别快速扩大，我国企业在金融工具事务处理过程中暴露许多问题，为强化金融资产和金融负债管理，提升金融监管效率，优化市场资源配置；同时为与国际会计准则接洽，我国财政部于2017年3月31日发布了一系列CAS22等相关金融工具新会计准则。

1.2 研究目的及意义

新的金融工具会计准则规定：“公允价值是属于与金融工具相关的一种计量属性，而且是金融衍生工具中唯一具有相关性的计量属性”。我国部分学者认为，公允价值计量属性相对于历史成本能更确切衡量企业的金融资产，客观地反映企业的资产与负债在市场上的波动情况。而金融资产分类标准的改变导致公允价值计量范围的扩大，势必对企业的财务报表引起巨大幅度变动，进一步分析金融资产三分类对企业业绩的影响因素，发现此分类方式的局限性，并探讨解决方法。

1.3 研究内容及方法

本文循着由理论到实践探究的方法，先从理论出发，论述金融工具准则的发展及变化，着重探讨金融资产分类；而公允价值作为金融衍生工具中唯一具有相关性的计量属性，也是历来金融工具所要探讨的话题，因此本人将从公允价值计量出发，结合金融资产分类的变化，根据金融资产分类的标准，得出公允价值计量的范围扩大的结论，此现象必引起企业报表列示项目金额巨大幅度变动，各项财务指标的变化必引起企业业绩指标的浮动，从而对企业业绩进行分析。同时本文拟选取在沪深两市交易的A股上市的26家金融企业2016年至2018年两年的财务指标进行实证研究来研究新准则下的金融资产分类对企业业绩影响。

剩余内容已隐藏，请支付后下载全文，论文总字数：24418字